企业外汇风险的类型

一、交易风险

交易风险是企业在以外币进行的交易中，因汇率变动而可能遭受的损失。例如，企业向外国出口产品，以美元计价，而企业向银行结汇时，美元汇率下跌，企业将蒙受损失。这种风险主要发生在以下场合：

（1）商品进出口交易。商品进出口交易中的风险，主要来自在商品成交与实际交货期间汇率的变化。

（2）资本输入输出。资本输入输出风险，一方面来自投资者以外币计价的债权.在其持有期间内因汇率变动而引起的风险；另一方面则来自企业以本币计价而借入的外债在还债期间因汇率变动而引起的风险。

（3）外汇借贷。外汇借贷风险主要来自债权.的货币与借入货币之间的汇率变动。

（4）外汇结算。外汇结算风险主要来自不同货币之间的折算汇率发生变化而给外汇债权.或债务带来的不确定性。

二、折算风险

折算风险又称会计风险，是指由于有关货币之间汇率的波动，企业在对资产负债表项目进行会计折算时，可能产生账面上的损失。这种风险主要发生在跨国公司的母公司与子公司之间以及跨国公司内不同国家分公司之间进行财务报表合并时。例如，我国某跨国公司将其设在境外的子公司的财务报表与母公司财务报表进行合并时，由于各子公司所使用的货币与母公司所使用的货币不一致，这时就要把各子公司的财务报表折算成母公司报表所使用的货币。在这一过程中，如果有关货币汇率发生波动，则在折算后的财务报表中，有关资产、负债项目要进行相应的调整，这可能导致账面损失。

三、经济风险

经济风险又称经营风险或投资风险，是指由于意料之外的汇率波动，影响企业的生产、销售、价格等经济活动，从而给企业带来损失的可能性。例如，如果一个企业向外国出口产品，需要用外币计价和收付货款，如果该企业需要借入一定数量的外币以购买本币用于还债和生产，而当汇率下跌时，该企业一方面销售收入的本币数量会减少；另一方面为购买本币需要付出更多的外币，这样该企业将蒙受损失。如果一个企业向外国投资或贷款，当汇率下跌时，该企业在当地的收益也会减少；如果一个企业向外国借入一定数量的外币债务时，当汇率上升时，该企业需要付出更多的本币来偿还债务。

四、汇率风险

汇率风险又称储备风险或黄金风险，是指由于意料之外的汇率波动，影响企业的外汇储备、外汇投资以及相关的其它财务状况的变化而给企业带来损失的可能性。例如，当一国货币汇率下跌时，该国在外国的投资会缩水；当一国货币汇率上升时，该国从外国取得的债权.会增值。又如，当一国货币汇率下跌时，为避免外汇损失而把外币换成了黄金或其他硬通货时，则储备黄金或其他硬通货的本国货币价值也会随之下降；相反，如果一国货币汇率上升时，为避免外汇损失而把外币换成了黄金或其他硬通货时则储备黄金或其他硬通货的本国货币价值也会随之上升。